IPO財務核查解決之道(案例剖析與操作指引)/搏實資本創新金融係列叢書 pdf epub mobi txt 電子書 下載 2025

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投行小兵 編

圖書標籤:

• IPO
• 財務核查
• 首次公開募股
• 企業上市
• 財務盡調
• 搏實資本
• 創新金融
• 案例分析
• 操作指南
• 公司財務

店鋪： 火把圖書專營店

齣版社： 法律

ISBN：9787519708153

商品編碼：24016756200

開本：16

齣版時間：2017-05-01

基本信息

• 商品名稱：IPO財務核查解決之道(案例剖析與操作指引)/搏實資本創新金融係列叢書
• 作者：投行小兵
• 定價：88
• 齣版社：法律
• ISBN號：9787519708153

其他參考信息（以實物為準）

• 齣版時間：2017-05-01
• 印刷時間：2017-05-01
• 版次：1
• 印次：1
• 開本：16開
• 包裝：平裝
• 頁數：376
• 字數：448韆字

編輯**語

內容提要

投行小兵編著的《IPO財務核查解決之道(案例剖 析與操作指引)》重點對各種特定銷售模式的會計準 則、財務處理、財務監管等進行實務分析，通過解讀 全新政策規定，多角度剖析上市公司財務做賬、信息 披露、監管部門IPO財務監管的熱點、難點問題，特 彆重視應用細節的提示，旨在為廣大擬上市企業傢及 財務工作者提供***的實務操作指引和全新的解決 思路。
    

作者簡介

投行小兵，畢業於清華大學法學院，目前就職於廣發證券投資銀行部。著有《企業上市解決之道》(法律齣版社2011年5月齣版)、《企業上市解決之道2：案例延伸與對策分析》(法律齣版社2012年1月齣版)、《上市那些事——與公司上市和上市公司有關》(法律齣版社2013年1月齣版)、《企業上市解決之道3：案例提煉與審核關注》(法律齣版社2013年6月齣版)、《投行十年——我在投行的日子》(法律齣版社2015年1月齣版)。

目錄

**章 特定銷售模式
**節 經銷模式
第二節 境外銷售
第三節 銷售摺讓
第四節 綫上銷售
第五節 學術推廣費
第六節 購物卡券
第七節 寄售模式
第八節 代銷模式
第九節 轉售模式
第十節 實物抵賬
第二章 典型會計處理
**節 第三方迴款問題
第二節 完工百分比
第三節 淨額法確認收入
第四節 商譽(非同一控製下閤並)
第五節 會計差錯
第六節 關聯交易
第七節 財務報錶差異
第八節 持股50％閤並報錶
第九節 發齣商品
第十節 勞務分包
第十一節 保理業務
第十二節 銷售區域集中
第十三節 業績大幅下滑
第十四節 股份支付
第十五節 異地存貨
第三章 其他特殊情形
**節 房地産瑕疵
第二節 獨立董事
第三節 刑事案件
第四節 媒體報道
第五節 商業閤理性
後記

現代企業融資實務與風險管理 聚焦股權融資、債務重組與閤規運營的深度解析 本書特色： 本書深入剖析瞭當代企業在不同發展階段所麵臨的核心融資挑戰與風險管控策略，旨在為企業管理者、財務專業人士及投資機構提供一套係統、實用的操作指南。內容緊密圍繞企業如何有效獲取資金、優化資本結構、確保信息披露的閤規性，以及如何穿越資本市場的監管迷霧展開。我們摒棄空泛的理論闡述，力求以詳實的案例和操作層麵的細緻步驟，構建起一套完整的企業融資與風險管理知識體係。 第一部分：企業融資戰略的頂層設計 本部分首先確立瞭企業融資活動的宏觀視角。現代企業融資不再是簡單的“找錢”，而是戰略布局的一部分。 第一章：理解資本結構與融資環境 資本結構優化理論在實踐中的應用： 探討瞭不同融資工具（權益、債權、混閤型工具）對企業估值和未來經營靈活性的影響。重點分析瞭在不同經濟周期下，企業應如何動態調整股權與負債的比例，以實現融資成本的最小化和抗風險能力的增強。 宏觀經濟政策與融資趨勢洞察： 詳細梳理瞭近年來全球及國內貨幣政策、産業導嚮政策對企業融資渠道的篩選與影響。例如，在強調“硬科技”和“專精特新”的政策背景下，企業如何設計更具吸引力的融資敘事。 融資決策的流程化管理： 建立瞭一套從融資需求識彆、可行性分析到方案執行的閉環管理流程，強調跨部門協作（戰略部、財務部、法務部）的重要性。 第二章：股權融資的進階策略與估值藝術 本章專注於股權融資的實操層麵，特彆是針對中後期企業的融資需求。 私募股權（PE/VC）融資的全景解析： 深入剖析瞭不同階段投資人的關注點（種子期、成長期、成熟期），包括盡職調查的重點領域——技術壁壘、團隊穩定性、市場空間驗證。 企業估值模型的選擇與應用： 詳細對比瞭可比公司分析法（CCA）、可比交易分析法（CTA）、現金流摺現法（DCF）在不同行業、不同發展階段的適用性。特彆強調瞭對“未來增長潛力”的閤理量化方法，避免估值泡沫。 投融資條款的博弈與談判藝術： 重點解析瞭優先清算權、反稀釋條款、保護性條款（Protective Provisions）等關鍵條款的設立意圖與潛在風險。指導企業如何在維護控製權與引入戰略資本之間找到平衡點。 再融資與後續輪次的對接： 針對已完成多輪融資的企業，分析瞭如何準備後續融資路演材料，以及如何處理老股東與新投資人之間的利益協調問題。 第二部分：債務融資與資産證券化的操作實務 本部分側重於利用債務工具進行杠杆優化，以及通過資産結構創新獲取流動性。 第三章：多元化債務融資渠道的開拓 傳統銀行信貸的結構設計： 探討瞭項目融資、銀團貸款的組織架構與風險分擔機製。側重於如何構建穩固的抵押品和擔保體係，以滿足銀行的審慎要求。 非標融資工具的應用與限製： 分析瞭可轉債、可贖迴票據等混閤型債務工具的設計邏輯。詳細闡述瞭在當前監管環境下，企業發行這些工具時需要滿足的特定財務指標和信息披露要求。 供應鏈金融的風險隔離與模型構建： 探討瞭如何利用核心企業的信用，通過應收賬款保理、存貨質押等方式，為上下遊中小企業提供融資支持，並強調瞭信息係統對接和資金流監控的必要性。 第四章：資産證券化（ABS/ABN）的實操路徑 基礎資産的選擇與篩選標準： 詳細界定瞭閤格基礎資産的特徵（穩定性、可預測性、法律權屬清晰）。涵蓋瞭基礎設施收費權、租賃債權、消費信貸資産等主流ABS産品的基礎資産類型。 結構化設計的關鍵環節： 深入解析瞭分層結構（優先/次級/劣後）、信用增級措施（超額擔保、備用信用證）的作用機理。指導讀者如何根據底層資産的現金流波動性設計閤理的風險緩衝層。 特殊目的載體（SPV）的設立與管理： 闡述瞭SPV的法律地位、破産隔離機製，以及在募集說明書中必須明確的資産管理、現金流分配和信息披露責任。 第三部分：企業融資過程中的閤規性、風險控製與信息披露 本部分是全書的風險防範核心，旨在確保融資活動的閤法性與可持續性。 第五章：融資活動中的法律與財務閤規性 反欺詐與信息披露的紅綫： 結閤近年來的監管案例，剖析瞭財務造假（收入確認、成本虛增、關聯方交易隱蔽）在融資過程中的緻命後果。強調瞭“實質重於形式”的原則在所有融資文件中必須得到體現。 反壟斷與行業監管的審查要點： 針對特定受監管行業（如金融、能源、電信），分析瞭融資方案在涉及股權變動或重大資産重組時，可能觸發的行業主管部門審批流程。 知識産權與無形資産的閤規評估： 在高科技企業融資中，無形資産是關鍵估值點。本章指導企業如何規範化IP的權屬登記、許可協議，確保其在盡職調查中獲得認可。 第六章：投後管理與退齣機製的風險預演 投後治理結構的嵌入： 分析瞭投資方進入後，對企業內部控製體係（內審、閤規部門）的改造需求，以及如何通過董事會席位設置來平衡管理層與投資方的權力。 業績對賭協議的法律執行風險： 深入剖析瞭業績承諾失敗後，股權迴購或股份補償條款的執行難度。重點關注瞭在司法實踐中，如何界定“不可抗力”與“管理不善”之間的界限。 退齣策略的多元化路徑規劃： 不僅關注IPO，更詳細探討瞭並購退齣、管理層迴購（MBO）等方案的操作流程、稅務影響及潛在的利益衝突點，指導企業提前布局彈性十足的退齣方案。 結語：構建韌性資本體係 本書最終目標是幫助企業超越短期融資壓力，構建一個能夠適應未來不確定性的、具備長期韌性的資本體係。這需要企業將融資活動內化為日常的戰略管理職能，而非偶發的事件驅動行為。通過對前述融資工具、閤規要求和風險控製的全麵掌握，企業方能真正實現“以資本促發展，以閤規保長青”。

評分☆☆☆☆☆

我尤其欣賞這本書在語言風格和結構上的獨特之處。它沒有采用枯燥的學術論文體，而是以一種更加親切、易懂的方式進行闡述。作者善於運用通俗易懂的語言，將復雜的財務概念和操作流程解釋清楚。書中大量的圖錶、流程圖和錶格，也極大地增強瞭內容的條理性和可視化程度，使得讀者能夠快速抓住核心要點。更難得的是，作者在論述過程中，始終保持一種批判性的思維，引導讀者思考“為什麼”，而不僅僅是“是什麼”。這種深度和廣度的結閤，讓我覺得這本書不僅適閤初涉IPO領域的從業者，也能夠為經驗豐富的專業人士提供新的視角和啓發。書中對未來IPO財務核查趨勢的展望，以及對新興技術在財務核查中應用的探討，也讓我對這個領域的發展有瞭更深入的瞭解。總而言之，這是一本集理論深度、實踐指導、案例豐富、語言生動於一體的優秀著作，對於所有關心IPO財務核查的人來說，都具有極高的閱讀價值。

評分☆☆☆☆☆

這本書給我帶來的最大價值在於其“操作指引”的實用性。對於長期在IPO一綫工作的從業者來說，掌握一套行之有效的方法論至關重要。作者在書中提供的操作流程和清單，幾乎可以作為一份標準化的工作手冊。我尤其喜歡關於盡職調查中財務部分的具體指引，從初步訪談、文件審閱，到現場核查、數據驗證，每一個環節的要點都梳理得非常清晰。書中對不同類型資産（如固定資産、無形資産、投資性房地産）的核查方法，以及對負債（如藉款、租賃、或有負債）的審查邏輯，都提供瞭非常詳盡的操作建議。例如，在核查收入確認時，書中詳細列舉瞭需要收集的閤同、發票、發貨單、收款記錄等證據，並給齣瞭如何交叉驗證這些證據的技巧，以確保收入的真實性和完整性。另外，關於如何識彆潛在的財務風險點，比如關聯交易的公允性、非常規交易的閤理性、利潤分配政策的閤規性等，書中提供的核查思路和方法也非常有針對性。這本書讓我覺得，IPO財務核查並非是一項簡單的數據比對工作，而是一個復雜但可以被係統化、流程化處理的過程。

評分☆☆☆☆☆

作為一名財務顧問，我一直在尋找能夠深入剖析IPO過程中可能遇到的財務風險以及應對策略的專業書籍。偶然間接觸到《IPO財務核查解決之道(案例剖析與操作指引)》，我懷著極大的期待開始閱讀。這本書最讓我印象深刻的是其理論與實踐的深度結閤。它不僅僅停留在概念層麵，而是通過大量真實的IPO案例，將抽象的財務準則和監管要求具象化。我特彆欣賞書中對一些典型財務造假手法及其識彆方法的詳細闡述，例如通過虛增收入、隱匿費用、不當確認關聯交易等方式來粉飾報錶。作者不僅僅列舉瞭這些問題，更重要的是，他深入剖析瞭這些問題的産生根源，以及審計師、保薦人、監管機構在不同環節的核查重點和技術手段。書中對現金流量錶的深度分析，以及對存貨、應收賬款等關鍵科目的核查技巧，都為我提供瞭非常寶貴的實操經驗。例如，書中關於如何通過分析存貨跌價準備的計提政策，以及與同行業可比公司進行對比，來發現存貨是否存在虛增或減值風險的論述，就極具啓發性。此外，書中對盈利能力、償債能力、營運能力等財務指標的分析方法，也比我以往接觸到的書籍更加細緻和深入，能夠幫助我更準確地評估目標公司的真實財務狀況。

評分☆☆☆☆☆

從一個更宏觀的視角來看，《IPO財務核查解決之道》為我打開瞭一扇更深的認知之門，讓我理解到，一傢公司能否成功上市，其財務的規範性和透明度是基石。這本書不僅僅是關於“找錯”或者“規避風險”，更重要的是它引導讀者思考如何“建好”公司的財務體係。書中對企業內部控製建設的強調，以及如何通過內部控製來預防財務造假，讓我對如何從源頭上提升公司財務質量有瞭更清晰的認識。作者在書中提齣的“風險導嚮”的審計思路，以及如何根據公司的業務模式、行業特點、發展階段來設計差異化的核查方案，也非常有藉鑒意義。我特彆關注瞭書中關於披露要求的解讀，以及如何確保財務披露的充分性和準確性，以滿足監管機構和投資者的需求。例如，書中關於如何解釋復雜交易、披露會計政策的選用及其對財務報錶的影響、以及如何應對監管機構的問詢等方麵的指導，都非常具有實踐價值。這本書讓我意識到，財務核查不僅僅是上市前的一個環節，更是公司進入資本市場後持續閤規運營的基礎。

評分☆☆☆☆☆

不得不說，這本書的案例剖析部分是其最大的亮點之一。作者挑選的案例非常具有代錶性，涵蓋瞭不同行業、不同規模的公司，以及各種類型的財務問題。這些案例的呈現方式也很豐富，不僅僅是簡單的事件描述，更包含瞭問題發生的過程、涉及的利益相關方、以及最終的解決路徑。通過對這些真實案例的深入分析，我能夠更直觀地理解財務造假的手段，以及在實際操作中可能遇到的各種復雜情況。書中對一些案例中關鍵證據的發掘過程，以及審計師、投行如何通過蛛絲馬跡找到問題的描述，都極具故事性，也讓我認識到，細緻、嚴謹是財務核查工作中不可或缺的品質。更重要的是，書中的案例分析並沒有停留在“診斷”層麵，而是詳細闡述瞭如何“治療”和“預防”。對於每一個案例，作者都給齣瞭具體的建議，無論是對公司治理結構的優化，還是對內部控製的完善，亦或是對財務報告的重述，都充滿瞭建設性的意見。這使得這本書不僅僅是一本“教科書”，更是一本“案頭工具書”。